Boletín Semanal WMC - Edición #325
COLOR DEL MERCADO
Dow Jones 32.920.5 -9,4% | S&P500 3.852,3 -19,2%| Nasdaq 10.705,4 -31,6%
Gráfico 1: Velas diarias de la cotización del índice S&P500. La línea azul es el promedio simple de 200 días y la naranja es el promedio de 50 días. Fuente: Bloomberg.
Las medidas de la Reserva Federal (Fed) parecen estar frenando la inflación …
La inflación del mes de noviembre cerró en 7,1% de forma anual y se estimaba fuese 7,3%. Mes sobre mes la inflación aumentó 0,1% en noviembre y se estimaba un aumento de 0,3%. La inflación que excluye energía y alimentos aumento 0,2% en noviembre y en comparación con el año pasado, que fue 6%, se nota una mejora. Esta data muestra que las medidas de la Reserva Federal (Fed) están frenando la inflación. Sin embargo, esta institución ha decidido aumentar 50 puntos básicos el interés de sus fondos colocando la banda entre 4,25% y 4,5%. A pesar de que esto era lo que el mercado esperaba, los principales índices bursátiles de Estados Unidos retrocedieron. La reacción de los inversionistas fue provocada por la rueda de prensa del presidente la Fed Jerome Powell, quien dijo que aun continúan con una política monetaria contractiva y que el comité cree que las tasas tendrán un objetivo cercano a 5,1% para cerrar el 2023 antes de recortarlas a 4,1% en el 2024. La próxima reunión de la Fed será el 1 de febrero del 2023. La postura de Powell sigue siendo frontal contra la inflación, y el mercado se muestra impaciente y con alta incertidumbre acerca de cómo estas medidas impactarán las ganancias de las empresas.
Amgen
La empresa farmacéutica de biotecnología Amgen (AMGN) ha realizado una oferta de compra a Horizon Therapeutics (HZNP) por casi $28 millardos. De esta forma los accionistas de HZNP recibirían una prima de casi 48% comparado con el cierre de noviembre y AMGN adquiere un portafolio de medicamentos que tratan enfermedades autoinmunes.
Banco de Inglaterra
El Banco Central de Inglaterra anunció el aumento de las tasas de interés de sus fondos por 50 puntos básicos, fijándola en 3,5%, su punto más alto desde el 2008.
Minoristas
Las ventas de tiendas minoristas cayeron en noviembre 0,6%. Los analistas esperaban un retroceso de 0,3%. Este desempeño muestra un consumidor mas cuidadoso y preocupa a los inversionistas que no esperan mejoría en diciembre.
EL ESPECIAL WMC de esta semana
*El Especial WMC: Pronósticos 2023*: Tradicionalmente al finalizar el año, las principales firmas Asesores de Inversión, Funds Managers y Bancos de Inversión preparan sus proyecciones y escenarios económicos para el próximo año. Esta semana dedicamos El Especial WMC a examinar y resumir brevemente las estimaciones de aquellos que consideramos relevantes.
ENERGÍA
El precio del barril WTI y del Brent recuperan terreno perdido y ganaron en la semana 3,45% y 3,07% respectivamente. Se espera que China empiece aumentar la demanda de crudo tras relajar las medidas anti Covid. Se anuncia que Estados Unidos comprará 3 millones de barriles para iniciar la reposición de las reservas estratégicas de crudo, que fueron impactadas en 180 millones de barriles para presionar el precio de la gasolina a la baja durante este año.
Gráfico 3: Cotización del barril WTI. Gráfico de velas japonesas diarias con línea azul del promedio móvil simple de 200 días. Fuente: Bloomberg.
VENEZUELA
Nota de prensa de la Bolsa de Valores de Caracas:
En la Bolsa de Valores de Caracas, entre el 13 y el 16 de diciembre de 2022, se negoció un total de 395.512.624 bolívares; Ó unos 4,44 Millones de US $/día, un incremento de más de tres millones respecto a la semana pasada y nuevo record 2022.
Los valores cuyos precios aumentaron en el periodo fueron Cerámicas Carabobo (+43,73%), Banco del Caribe clase A (+15,16%), Protinal (+12,96%), Proagro (+9,71%), Corimon (+9,14%), Manpa (+8,89%), Domínguez & Cía (+8,35%), Telares de Palo Grande (+7,69%), Banco de Venezuela (+6,98%), Sivensa (+6,76%), Inmuebles Valores y Capitales (+5,26%), Corporación Grupo Químico (+4,05%), Mercantil Servicios Financieros clase A (+2,55) y Fondo de Valores Inmobiliarios clase A (+2,34%).
Cierra su cotización BCV en 15,57 Bs/$
CIERRES
CALENDARIO PRÓXIMA SEMANA
GANADORAS Y PERDEDORAS
del S&P 500
Ganadoras y perdedoras de la semana. Fuente: Bloomberg.
Ganadoras y perdedoras del año 2022. Fuente: Bloomberg.