Boletín Semanal WMC - Edición #312
COLOR DEL MERCADO
Dow Jones 32.151,7 -11,5% | S&P500 4.067,4 -14,7%| Nasdaq 12.112,3 -22,6%
Gráfico 1: Velas japonesas diarias del índice S&P500.desde Agosto 2020. Fuente: Bloomberg.
El mercado cierra hoy con ligera recuperación, luego de tres semanas de caída…
El Banco Central Europeo aumentó este jueves la tasa de interés por 75 puntos básicos, fijándola a 1,25%. Este ha sido el incremento más alto en 23 años. Los ministros de energía de la Unión Europea se reunieron para definir la estrategia para racionar la energía en el invierno.
El próximo martes 13 de octubre a las 8:30 am, se publicará el Índice de Precios al Consumidor (inflación) del mes de agosto. El pesimismo que ha invadido a los inversionistas desde hace tres semanas parece haber encontrado un fondo, y esta semana los principales índices recuperaron una parte del terreno perdido. El mercado parece convencido que la Reserva Federal (Fed) subirá las tasas 75 puntos básicos (bp) en septiembre, 50 bp en noviembre y 25 bp en diciembre, para cerrar el año en 4%. Estos son los estimados que ahora tienen Bank of America y Goldman Sachs al respecto. Se espera que estos incrementos de tasas de interés y el desmontaje de la hoja de balance de la Fed, resulten en bajar la inflación por debajo de 2% en el 2024.
Tras los incrementos en tasas de interés de Bancos Centrales como el canadiense, europeo, entre otros, el índice de precios del Dolar Americano (DXY) cayó por primera vez en tres semanas, cerrando a 108,98.
Bonos del Tesoro
Los bonos a corto plazo siguen cayendo de precio. El rendimiento del bono del Tesoro a 2 años alcanzó esta semana 3,5565%. El bono del Tesoro a 10 años rinde 3,3097%. Este viernes la curva de rendimientos cerró invertida en 24.68 puntos básicos
Apple
La empresa creadora del iPhone, develó una nueva gama de productos entre los que se encuentran novedosas versiones del reloj y el iPhone 14 y el iPhone 14 Pro. A pesar de la inflación, la compañía no hizo un aumento de precios de sus teléfonos.
Libra Esterlina
Tras la confirmación de Liz Truss como nueva Primer Ministro de Gran Bretaña, la Libra Esterlina cayó a $1,1406 el precio mas bajo desde 1995. Este viernes y luego de el fallecimiento de la Reina Isabel II, la libra Esterlina cerró a $1,1597.
EL ESPECIAL WMC de esta semana
*El Especial WMC: El portafolio 60/40*. Construir una cartera de inversiones significa determinar la mezcla correcta de activos para ayudarle a alcanzar sus objetivos a corto y largo plazo con la mejor relación riesgo/rendimiento posible. Esta semana dedicamos El Especial WMC a examinar brevemente algunas características de la estrategia 60/40 y comentar sus resultados a la fecha.
ENERGÍA
La OPEP aprobó un recorte de producción de 100.000 barriles diarios a partir de octubre. La organización se reunirá de nuevo el 5 de octubre. La demanda de crudo sigue siendo amenazada tras nuevos cierres de ciudades en China debido a contagios de Covid, y las crecientes probabilidades de recesión a nivel global. El barril WTI llegó a cotizar a $81,2 durante esta semana, para luego recuperarse y cerrar a $86,24. Los mismo sucedió con el barril Brent, que llegó a cotizar a $87,24 en la semana, y luego cerrar a $92,32.
El gráfico a continuación muestra que el barril WTI se ha desplomado mas de -30% desde el precio máximo al que cotizó en junio.
Gráfico 3: Velas japonesas semanales de la cotización del barril WTI. Fuente: Bloomberg.
VENEZUELA
Nota de prensa de la Bolsa de Valores de Caracas::
En la Bolsa de Valores de Caracas, entre el 5 y el 9 de septiembre de 2022, se negoció un total de 5.298.533 bolívares, ó unos 131.000 US $/dia. descendiendo volumen
Los valores cuyos precios aumentaron en el periodo fueron Pivca clase B (+32,22%), PC-IBC Fondo Mutual de Inversiones de Capital Cerrado (+26,32%), Banco del Caribe clase A (+5,26%), Envases Venezolanos (+2,40%), Banco de Venezuela (+1,90%) y Montesco clase B (+1,27%).
Colombia y Venezuela han anunciado que abrirán sus fronteras terrestres y vuelos comerciales a partir del 26 de septiembre. Así lo anunció el presidente de Colombia, Gustavo Petro.